Каталог

Помощь

Корзина

Финансовые вычисления. Вариант 19

Оригинальный документ?

 

СОДЕРЖАНИЕ

1. Теоретический вопрос № 19. Оценка инвестиций в ценные бумаги

3

2. Задачи:

 

Задача 1. Гражданин получил в долг 50 000 рублей на срок «Получен кредит 12 января, возвращен 17 ноября текущего года». Ему необходимо вернуть долг и проценты начисленные по ставке 8%. Определите сумму, которую необходимо вернуть гражданину при использовании простых процентов (обыкновенные проценты с точным числом дней сделки), а также сумму процентов

 

 

 

 

 

10

Задача 2. Вексель на сумму 85 000 рублей учитывается за 3 лет до погашения. Определите сумму, которую получит держатель векселя, а также сумму дисконта, если банк использует для учета сложную учетную ставку 11%

 

 

 

10

Задача 3. Определите срок накопления 10 000 000 рублей при условии, что вносятся 20 000 рублей каждые три месяца. Ставка сложных процентов составляет 10 с начислением каждые три месяца

 

 

11

Задача 4. Гражданин получил кредит в банке на следующих условиях: сумма – 90 000 рублей, ставка сложных процентов в первые 1 год. составляет 8%, в оставшиеся 4 – 8,5%. Определите сумму процентов, которые уплатит банку гражданин

 

 

 

13

Задача 5.  Гражданин занял 500 000 рублей на 4 лет. Необходимо возвращать ежегодными платежами по схеме постнумерандо. Определите сумму платежа, если используется ставка сложных процентов 11%

 

 

 

13

3. Оценка стоимости денежных средств с учетом инфляции на основе данных кредитной организации АО ЮниКредит Банк

 

15

Список использованных источников

21

Приложение

22

 

1. Теоретический вопрос № 19. Оценка инвестиций в ценные бумаги

 

Согласно Гражданскому кодексу РФ, ценная бумага - документ, удостоверяющий, с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов, имущественные права, осуществление или передача которых возможны только при его предъявлении[1]. С юридической точки зрения ценная бумага может рассматриваться как титул имущественных прав, а также как движимое имущество. С экономической точки зрения ценная бумага - представитель капитала. Ценные бумаги являются важным объектом инвестирования как институциональных, так и частных инвесторов. Как правило, вложения осуществляются не в одну ценную бумагу, а в набор ценных бумаг, который и образует «портфель».

Портфельное инвестирование - вложение средств в совокупность ценных бумаг (акции, облигации, производные ценные бумаги и другое)[2].

Задача портфельного инвестирования - получение ожидаемой доходности при минимально допустимом риске. Для инвесторов основное значение имеет классификация ценных бумаг в зависимости от их инвестиционных возможностей. С этой точки зрения, все ценные бумаги условно можно подразделить на три группы: ценные бумаги с фиксированным доходом, акции и производные ценные бумаги.

К ценным бумагам с фиксированным доходом относят финансовые средства, которым присущи два свойства. Во-первых, для них вводится определенная дата погашения - день, когда заемщик должен выплатить инвестору занятую сумму, которая состоит из номинальной стоимости ценной бумаги, а также процентов (если они предусмотрены условиями ценной бумаги). Во-вторых, они имеют фиксированную или заранее определенную схему выплаты номинала и процентов.

Таким образом, к основным видам ценных бумаг с фиксированным доходом относят: депозитные сертификаты, векселя и облигации.

Учет фактора риска – очень сложная задача, поскольку трудно дать количественную меру риска, которая позволила бы сравнивать ценные бумаги. В большинстве практических ситуаций приходится говорить лишь о качественной мере риска. Такая качественная характеристика риска позволяет сравнить одну ценную бумагу с другой по степени риска.

Измерение риска основано на построении вероятного распределения значений доходности и исчислении стандартного отклонения от средней доходности. Стандартное отклонение (s) является мерой риска, определяется по формуле (2):

s = Измерение риска основано на построении вероятного распределения значений                                            (2)

 

Современный подход к инвестированию в ценные бумаги предусматривает оптимизацию процесса, то есть наиболее выгодное размещение капитала с учетом оптимального соотношения доходности и риска.


2. Задачи:

Задача 1. Гражданин получил в долг 50 000 рублей на срок «Получен кредит 12 января, возвращен 17 ноября текущего года». Ему необходимо вернуть долг и проценты начисленные по ставке 8%. Определите сумму, которую необходимо вернуть гражданину при использовании простых процентов (обыкновенные проценты с точным числом дней сделки), а также сумму процентов.


Решение:

В данной задаче применяется простая ставка r = 0,08; исходный капитал составляет P = 50 000 руб.; точное число дней (количество дней ссуды рассчитывается точно по календарю). 

3. Оценка стоимости денежных средств с учетом инфляции на основе данных кредитной организации АО ЮниКредит Банк

Официальный сайт

Рис. 1. Вклады для частных клиентов АО ЮниКредит Банк

Рис. 1. Вклады для частных клиентов АО ЮниКредит Банк 

Рис. 2. Условия вклада Первоклассный

Рис. 2. Условия вклада «Первоклассный» 

Список использованных источников

 

1. Гражданский кодекс РФ // СПС «КонсультантПлюс»

2. Рынок ценных бумаг / А. С. Селищев, Г. А. Маховикова. - М.: Юрайт, 2012.- 432 с.

3. Фондовый рынок: Курс для начинающих / Пер. с англ. - 3-е изд. - М.: Альпина Паблишерз, 2011. - 278 с.

4. Кропова А. А. Оценка инвестиций в ценные бумаги на фондовом рынке // Молодой ученый. - 2014. - №6. - С. 439-441.

5. Брусов, П. Н.  Финансовый менеджмент. Финансовое планирование: учеб. пособие по спец. «Финансы и кредит», «Бух. учет, анализ и аудит» / П. Н. Брусов, Т. В. Филатова. - М.: КноРус, 2012. - 226 с.

6. Тимирханова, Л.М. Методические рекомендации по проведению семинарских занятий по дисциплине «Финансовые вычисления». УдГУ, 2013

7. Официальный сайт АО ЮниКредит Банк

8. Агентство прогнозирования экономики

 

Приложение

Порядковые номера дней в году

Порядковые номера дней в году