Каталог

Помощь

Корзина

Разработка стратегии вывода на рынок микрофинансовой компании в условиях неопределенности формирования рынка

Оригинальный документ?

СОДЕРЖАНИЕ

 

СОДЕРЖАНИЕ2

ВВЕДЕНИЕ6

IОБЗОР ТЕОРЕТИЧЕСКИХ АСПЕКТОВ ПО РАССМАТРИВАЕМОЙ ПРОБЛЕМЕ17

1.1. Внешняя среда организации. Отрасль и конкуренция17

1.2. Критерии и принципы разработки успешной стратегии26

1.3. Стратегии с учетом состояния отрасли29

1.4.  Стратегический выбор компании32

РАЗДЕЛ 2. МЕТОДОЛГИЯ ИССЛЕДОВАНИЯ40

РАЗДЕЛ 3. РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ43

3.1. Частное исследование №1. Исследование рынка микрофинансирования в России43

3.1.1. Сбор данных и методика исследования43

3.1.2. Результаты проведения исследования43

3.1.3. Выводы по результатам исследования50

3.2. Частное исследование №2. Исследование конкурентной среды52

3.2.1. Сбор данных и методика исследования52

3.2.2. Результаты проведения исследования52

3.3.  Частное исследование №3. Исследование потребителей56

3.3.1.  Сбор данных и методика исследования56

3.3.2.   Результаты проведения исследования56

3.4. Частное исследование №4. Выявление источников конкурентных преимуществ создаваемой компании67

3.4.1. Сбор данных и методика исследования67

3.4.2.  Результаты проведения исследования67

3.5.  Частное исследование №5. Исследование объемов продаж и экономической эффективности бизнеса69

3.5.1. Сбор данных и методика исследования69

3.5.2. Результаты проведения исследования69

3.6.  Частное исследование №6. Исследование каналов продаж71

3.6.1. Сбор данных и методика исследования72

3.6.2. Результаты проведения исследования72

3.7.  Частное исследование №7. Исследование бизнес-процессов компании75

3.7.1.  Сбор данных и методика исследования75

3.7.2.  Результаты проведения исследования75

3.7.3.  Выводы по результатам исследования78

3.8. Частное исследование №8. Исследование трудозатрат в поддержку операционных бизнес-процессов79

3.8.1. Сбор данных и методика исследования79

3.8.2. Результаты проведения исследования79

3.8.3. Выводы по результатам исследования80

3.9.  Частное исследование №9. Исследование потребности в персонале компании для операционных бизнес-процессов81

3.9.1. Сбор данных и методика исследования81

3.9.2. Результаты проведения исследования81

3.9.3. Выводы по результатам исследования82

3.10. Частное исследование №10. Исследование организационной структуры компании в поддержку операционных бизнес-процессов83

3.10.1. Сбор данных и методика исследования83

3.10.2. Результаты проведения исследования83

3.10.3.  Выводы по результатам исследования87

РАЗДЕЛ 4. РЕКОМЕНДАЦИИ87

4.1. Предлагаемый формат бизнеса87

4.2. Видение и миссия компании88

4.3. Стратегия компании89

4.4. План действий по реализации стратегии91

РАЗДЕЛ 5. ЗАКЛЮЧЕНИЕ92

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ95

ПРИЛОЖЕНИЯ97

 

ПЕРЕЧЕНЬ ТАБЛИЦ

Таблица 1. Методологическая таблица частных исследований

40

Таблица 2. Критерии выбора микрофинансовой компании

64

Таблица 3. Дополнительные услуги для клиентов малого бизнеса

65

Таблица 4. Информация о количестве клиентов и темпах роста компаний учредителе…

69

Таблица 5. Расчет эффективности проекта

70

Таблица 6. Сводные результаты по прогнозным (минимальным) объемам продаж

71

Таблица 7. Сравнительный расчет потенциальной привлекательности каналов продаж

73

Таблица 8. Трудозатраты на осуществление операционных бизнес-процессов в первый год деятельности компании

 

79

Таблица 9. Ежемесячные трудозатраты компании на выполнение работ в поддержку операционных бизнес-процессов

 

81

Таблица 10. Баланс рабочего времени одного сотрудника

81

Таблица 11. Расчётная численность персонала компании в 3-х летнем периоде

82

Таблица 12. Штатная численность персонала компании в 3-х летнем периоде

82

Таблица 13. Штатное расписание в 1-й год деятельности

84

Таблица 14. Штатное расписание во 2-й год деятельности

85

Таблица 15. Штатное расписание в 3-й год деятельности

86

 

ПЕРЕЧЕНЬ РИСУНКОВ

Рисунок 1. Схема, характеризующая развитый финансовый рынок

7

Рисунок 2. Схема, характеризующая развивающийся финансовый рынок

7

Рисунок 3. Внешняя среда компании

18

Рисунок 4. PEST-анализ

19

Рисунок 5. Пятифакторная модель конкуренции М.Портера

22

Рисунок 6. Портрет потребителя микрофинансовых продуктов

57

Рисунок 7. Модель бизнес-процессов верхнего уровня компании

75

Рисунок 8. Подпроцессы второго уровня операционного цикла компании

76

Рисунок 9. Организационная структура в 1-й год деятельности

84

Рисунок 10. Организационная структура во 2-й год деятельности

85

Рисунок 11. Организационная структура в 3-й год деятельности

86

Рисунок 12. Этапы реализации стратегии

91

 

ПЕРЕЧЕНЬ ГРАФИКОВ

График 1. Среднее значение активного портфеля займов на один МФИ

44

График 2. Средний показатель портфеля в риске более 30 дней

45

График 3. Среднее значение количества активных заемщиков на один МФИ

46

График 4. Среднее значение объема привлеченных сбережений на один МФИ

46

График 5. Среднее значение объема привлеченных инвестиций, займов/кредитов на один МФИ

 

47

График 6. Средневзвешенная процентная ставка

48

График 7. Заемщики – мужчины. Распределение в разрезе возрастных интервалов

61

График 8. Заемщики – женщины. Распределение в разрезе возрастных интервалов

61

График 9. КФУ при микрофинансировании субъектов малого бизнеса

65

 

ПЕРЕЧЕНЬ ДИАГРАММ

Диаграмма 1. Отношение граждан России к микрокредитованию

49

Диаграмма 2. Доверие граждан России микрофинансовым организациям

50

Диаграмма 3. Сумма займа

57

Диаграмма 4. Срок займа

57

Диаграмма 5. Статистика профессий заемщиков микрофинансовых организаций

58

Диаграмма 6. Основные причины обращения заемщиков в МФО и цели кредитования…

58

Диаграмма 7. Соотношение должников МФО: мужчин и женщин

59

Диаграмма 8. Портрет должника МФО

59

Диаграмма 9. Статистика моделей поведения должников

59

Диаграмма 10. Актуальность вопроса кредитования

62

Диаграмма 11. Наличие действующих/погашенных кредитов в банках

63

Диаграмма 12. Сумма кредита

63

Диаграмма 13. Срок кредита

63

Диаграмма 14. Потребность в дополнительных услугах в рамках комплексного финансового обслуживания

 

66

 

ВВЕДЕНИЕ

«Дело состоит лишь только в том, чтобы оказаться вовремя там, где мы нужны»

Мухаммад Юнус

Предпосылкой для выбора темы данной аттестационной работы послужило стремление её автора реализовать на практике бизнес-идею создания компании, предоставляющей микрофинановые услуги физическим лицам и субъектам малого бизнеса. В ходе проведения данного исследования автором получены предложения об инвестировании в данный проект со стороны двух потенциальных инвесторов – владельцев действующих компаний:

· Лизинговая компания (лизинг автомобилей, оборудования).

· Консалтинговое агентство (бухгалтерское обслуживание, налоговое консультирование, оценка бизнеса).

Предложение об инвестировании сопровождалось основными требованиями, которые легли в основу разрабатываемой стратегии: удовлетворение потребностей в финансировании имеющихся клиентов; срок окупаемости инвестиций в проект не должен превышать 2 лет, объем инвестиций не более 12 млн.руб.

Микрофинансирование представляет собой розничные финансовые услуги на небольшие суммы (по классификации ООН – до 300% от показателя ВВП/на душу населения), предназначенные для клиентов, имеющих низкий уровень дохода, или не имеющих доступа к традиционным финансовым услугам. В современном понимании они включают кредитование, сбережение, страхование, лизинг, денежные переводы и платежи (что отражает концепцию базового финансового обеспечения – LISTeC – leasing, insurance, savings, transfersandcrediting), хотя изначально под микрофинансированием понималось только собственно микрокредитование.

В общем виде на мировом рынке кредитно-финансовых услуг для малого и микробизнеса можно выделить три основных сегмента (институтов, предоставляющих финансовые услуги): банковское финансирование (банки), сегмент микрофинансирования (формальные и полуформальные микрофинансовые организации) и сектор неформального финансирования (неформальные групп взаимопомощи, «черные ростовщики» и т.п.). Все перечисленные институты занимаются предоставлением кредитов/займов; кроме этого, банки и микрофинансовые организации осуществляют (могут осуществлять) расчетно-кассовое обслуживание, размещение депозитов и страхование/гарантирование обязательств деятельности малых предприятий. Теоретически наиболее серьезная конкуренция, хотя бы исходя из количества институтов, присутствующих на рынке, должна возникать в сфере предоставления малым предпринимателям кредитов/займов.

Каждому из институтов присущи свои особенности ведения бизнеса и свои требования к заемщику. Так, наименьшие формальности возникают при обращении за займом к неформальному ростовщику: он может предоставить кредит даже без письменного соглашения - на основании устной договоренности, и даже без четкого залогового обеспечения. Однако при этом риски кредитора возрастают, что соответственно увеличивает процент по займу, заметно ограничивает максимальный срок кредитования и т.д.

Роль неформального сектора повышается в условиях «развитой» теневой экономики при отсутствии сформированного сектора формальных или полуформальных посредников, а также в случае сильной зарегулированности деятельности коммерческих банков и микрофинансовых организаций, что снижает их конкурентоспособность на рынке в сравнении с неформальным сегментом. Кроме этого, можно говорить о том, что на финансово развитых рынках доля неформального кредитования снижается, и это можно считать определенным индикатором развития банковского сектора и небанковских финансовых организаций.

По многим показателям (срокам кредитования, условиям кредитования, размере кредитов и составу клиентов) неформальные кредиторы и микрофинансовые организации действуют в сильно пересекающемся рыночном сегменте. Деятельность коммерческих банков в сфере кредитования направлена на размещение своих средств с наименьшими рисками и затратами на один выданный кредит, что в таком случае должно обеспечивать наивысшую доходность. Соответственно коммерческие банки выдают кредиты только под какое-либо залоговое обеспечение, как правило, тем предпринимателям, у которых есть положительная кредитная история. Банки также имеют более высокий, по сравнению с МФО, «порог рентабельности», связанный с формальным регулированием и структурой затрат, т.е. у них выше минимальный размер кредита, который они могут предоставить.

Исходя из этого, клиентами банков априори не могут являться мелкие клиенты, предприниматели, начинающие свой бизнес, не обладающие адекватным кредиту залоговым обеспечением, а также планирующие рискованные инвестиции. Однако именно предприниматели с такими характеристиками - целевая аудитория микрофинансовых организаций. Тем самым коммерческие банки и МФИ в большей степени дополняют друг друга друг друга на рынке кредитов.

Естественно, было бы неправильным утверждать, что клиенты МФО не могут являться клиентами банков или наоборот. Граница между этими двумя сегментами, выраженная, прежде всего в размере кредита, имеет вид не линии, а полосы, в пределах которой они могут как конкурировать за предпринимателей, так и сотрудничать между собой. За пределами «полосы» конкуренция между МФО и коммерческими банками отсутствует. 

Нижний предел данной границы, по всей видимости, определяется наименьшим размером кредита, который может предоставить коммерческий банк в соответствии со своей нормой рентабельности, т.е. он зависит от уровня постоянных издержек банка на кредитование одного клиента. Верхний предел данной границы зависит от максимального размера кредита, который могут предоставить МФИ без повышенного риска нарушения их устойчивости.

В целом соотношение микрофинансовых организаций, коммерческих банков и неформальных кредиторов можно представить в виде следующих двух схем:

Рисунок 1. Схема, характеризующая развитый финансовый рынок, на котором все потенциальные ниши заняты либо микрофинансовыми организациями, либо банками:

Увеличение размера кредита и размера предприятия

Увеличение размера кредита и размера предприятия

 

Рисунок 2. Схема, характеризующая развивающийся финансовый рынок, на котором не все ниши заняты либо микрофинансовыми организациями, либо коммерческими банками, соответственно, часть рынка «принадлежит» неформальным кредиторам.

Изображение 2

 

Функции микрофинансирования:

Функции микрофинансирования нужно рассматривать с двух точек зрения: экономической и социальной. Микрофинансирование - это бизнес, призванный решать социальные задачи; он функционирует на стыке социального развития и коммерческой деятельности. 

Микрофинансирование является эффективным инструментом расширения занятости, взращивания предпринимателей, помощи людям ориентироваться в рыночных условиях и борьбы с бедностью. Условия, выставляемые коммерческими банками, нередко оказываются непосильными для микропредпринимателей (особенно это касается обеспечения кредита). Отсутствие доступа определяется также близостью услуг; как правило, у МФИ больше возможностей для работы в сельской местности, особенно у МФИ с коллективным членством (кредитные союзы и кредитные кооперативы). Учреждения микро-финансирования осуществляют небольшие по размеру финансовые операции, которые неинтересны для коммерческих банков. МФИ разработали специальные технологии, благодаря которым они могут предоставлять небольшие финансовые средства с некоторой выгодой и низкой степенью риска. Таким образом, МФИ заполняют бреши, которыми не могут и не хотят заниматься коммерческие банки.

 

Цели микрофинансирования:

·  Экономические цели

° Обеспечение доступности рабочего капитала для начинающих предпринимателей (start-up).

° Содействие ускоренному развитию малого бизнеса.

° Выравнивание диспропорций регионального развития.

° Декриминализация малого бизнеса путем сокращения доли ростовщического и теневого финансирования начинающих предпринимателей.

· Социальные цели

° Борьба с безработицей и бедностью.

° Интеграция социально незащищенных слоев населения в полноценную жизнь – мигранты, бывшие военнослужащие, матери-одиночки, пенсионеры, молодежь.

° Повышение уровня социально-экономической и гражданской активности населения.

Содержание микрофинансовых технологий сводится к тому, чтобы сделать финансово оправданным предоставление полного спектра финансовых услуг малообеспеченному населению, малому и микро бизнесу. В отличие от микрофинансирования, традиционные технологии кредитования не позволяют масштабно работать c данными категориями клиентов.

 

Микрофинансовые институты и их типы:

Термин микрофинансовый институт используется чаще всего в отношении финансовых институтов, предоставляющих исключительно или в пакете с другими услуги для домохозяйств и микропредприятий с невысоким уровнем дохода.

В наиболее общей мировой классификации микрофинансовых институтов (МФИ) их чаще всего разделяют на три группы:

· формальные институты (formalinstitutes);

· полуформальные институты (semi- formalinstitutes);

· неформальные институты (informalinstitutes).

В основе такого разделения лежит, прежде всего, специфика законодательного регулирования деятельности. Вместе с тем имеются и другие отличительные черты, которые видны из приводимых ниже определений перечисленных групп.

Формальные институты – финансовые институты, деятельность которых регулируется не только общим законодательством, но и особыми банковскими регулятивными правилами, и находящиеся под банковским надзором (пруденциальное регулирование).

Полуформальные институты - МФИ, которые являются формальными в том смысле, что, будучи зарегистрированными организациями, они подчиняются общим законам, однако их деятельность не регулируется банковскими регулятивными правилами.

Неформальные поставщики - те институты, по отношению к которым ни банковское законодательство, ни общее коммерческое право не применяются и деятельность которых является настолько неформальной, что споры, возникающие во время взаимодействия с ними, урегулируются вне рамок действующего законодательства.

 

Типы МФИ: мировая классификация

Формальные институты:

°         Государственные банки развития

°         Частные банки развития

°         Сберегательные банки и почтово-сбере- гательные банки

°         Коммерческие банки

°         Небанковские кредитно-финансовые уч-реждения

Полуформальные институты

°  Кредитные союзы

°  Многоцелевые кооперативы

°  Неправительственные организации

°  Некоторые группы взаимопомощи

Неформальные поставщики

°  Большинство групп взаимопомощи

° Кредитно-сберегательные ассоциации (рабочие группы, многоцелевые (универсальные) группы взаимопомощи)

° Простые кредиторы, заимодавцы, ростовщики

° Торговцы, собственники недвижимости и т.п.

° Домохозяйства и друзья.

Источник: Ledgerwood J. Microfinance Handbook. An Institutional and Financial Perspective. TheWorldBank. Washington, D.C. 2000

 

С учетом вышеуказанного, проблема исследования формулируется как неопределенность выбора/разработки конкурентноспособной модели управления микрофинансовой организации, связанная с отсутствием  в России сформированного рынка микрофинансирования.

 

Целью исследования является разработка конкурентной стратегии вывода на российский рынок микрофинансовойкомпании, в условиях  неопределенности рынка микрофинансирования в горизонте стратегического планирования.

 

Объектом исследования в настоящей работе является система управления, а предметом исследования – специфика управленческих решений при разработке стратегии вывода на российский рынок микрофинансовой компании, в условиях  неопределенности рынка микрофинансирования в горизонте стратегического планирования.

 

Настоящее исследование призвано подтвердить (или опровергнуть) гипотезу о том, что в условиях неопределенности рынка микрофинансирования возможно разработать модель управления микрофинансовой организацией, конкурентоспособную в горизонте стратегического планирования.

 

Задачи исследования:

Для подтверждения или опровержения выдвинутой гипотезы в ходе выполнения данной работы автору предстоит ответить на нижеперечисленные вопросы:

 

1. Какими особенностями характеризуется рынок микрофинансирования в России, и каково ожидаемое развитие объёма ранка в 3-х летней перспективе?

2. Какими особенностями характеризуется конкурентная среда в отрасли микрофинансирования?

3. Какие критерии наиболее важны для потенциальных заемщиков при выборе кредитного продукта и микрофинансовой организации?

4. Какие источники конкурентных преимуществ необходимо использовать создаваемой компании, чтобы добиться более высоких, чем у конкурентов показателей роста выручки?

5. Какие объемы продаж необходимо обеспечить создаваемой компании в целях достижения целевого показателя срока окупаемости проекта?

6. Какие сбытовые каналы в наибольшей степени соответствуют целям разрабатываемой стратегии?

7. Какие работы должны выполняться в операционных бизнес-процессах компании?

8. Каких трудозатрат требует каждая работа в поддержку операционных бизнес-процессов?

9. Каким количеством персонала могут быть реализованы работы в поддержку операционных бизнес-процессов?

10. Какая организационная структура будет соответствовать разработанной бизнес-модели компании?


I.  ОБЗОР ТЕОРЕТИЧЕСКИХ АСПЕКТОВ ПО РАССМАТРИВАЕМОЙ ПРОБЛЕМЕ

 

Выделенная проблема и цель исследования, по мнению автора, предполагают изучение следующих теоретических аспектов:

От продажи продуктов к продажам решений

 

·  Внешняя среда организации. Отрасль и конкуренция.

·  Критерии и принципы разработки успешной стратегии.

·  Стратегии для формирующихся отраслей и динамичных рынков.

·  Сбытовые каналы и их эффективность.

·  Стратегический выбор компании.

·  Организационные структуры компании.

 

1.1. Внешняя среда организации. Отрасль и конкуренция.

 

Изучение теоретических аспектов оценки внешней среды организации позволит автору, пользуясь инструментами стратегического анализа, определить отличительные особенности отрасли, оценить конкурентную среду и сформулировать поле возможных стратегий в выбранной отрасли, а также стратегические цели (темпы роста), которых нельзя не достичь в горизонте планирования,

Внешняя среда организации включает находящиеся вне пределов компании, но оказывающие на неё существенное воздействие элементы: конкурентов, ресурсы, технологии и экономические условия. Внешнюю среду организации обычно подразделяют на два уровня: общую (генеральную) среду и среду задач (рис. 3).

Общая (генеральная) среда представляет собой внешний слой разнообразных, но оказывающих лишь косвенное влияние на деятельность организации элементов. Она включает в себя воздействующие на все компании примерно в равной степени социальные, демографические, экономические, технологические и политические  факторы. Такие события не влияют на деятельность фирмы напрямую, но, так или иначе, воздействуют на функционирование всех организаций.

Среда задач (функциональная среда) является окружением, в котором непосредственно оперирует организация, воздействует на большинство её повседневных функций, непосредственно связанных с основными видами деятельности.

 

Внешняя среда компании.

 

Рисунок 3. Внешняя среда компании.

 

В процессе создания и своей деятельности компании должны учитывать все внешние факторы. Анализ макросреды позволяет определить важные параметры, необходимые для принятия стратегических решений. Доминирующая характеристика макросреды – изменения. Без глубокого понимания, какими будут условия социальной, экономической, политической, технологической, экологической и институциональной сфер, способные существенно повлиять на эволюцию отдельных отраслей, организация с большой вероятностью может заниматься адаптацией ранее разработанных стратегий, не предусматривающих изменений макросреды, для использования этих перемен в своих целях.

Для анализа тенденций изменения внешней среды предприятия используется техника анализа PEST (рис.4) , позволяющая более широко взглянуть на то, как влияет макроокружение на конкретное предприятие.

Данная методика предполагает изучение четырех основных групп факторов, оказывающих влияние на предприятие: политических, социальных, экономических, технологических. Однако на практике анализируется более широкий набор факторов. Несомненно, что текущая экономическая ситуация, общественные и политические тенденции, технологическая конкуренция влияют на развитие компании. Внешние обстоятельства порой приводят к образованию абсолютно новых и разрушению старых стратегических альянсов, появлению новых рынков, изменению системы приоритетов предприятий, и обычно они создают бесконечную череду проблем и открывают массу возможностей перед компаниями.

PEST-анализ.

Рисунок 4. PEST-анализ.

 

Учитывая то, что PEST-анализ касается внешних факторов, которые оказывают воздействие на деятельность предприятия, внешнюю среду принято разделять следующим образом:

· Макросреду (правительство, экономика, социально-демографическая среда, научно-технический прогресс, природные факторы).

· Микросреду (поставщики, покупатели, акционеры, конкуренты, кредиторы, профсоюзы).

Традиционно PEST-анализ касается изучения исключительно макросреды, которая включает в себя достаточно большое количество факторов, поэтому из общего их числа принято рассматривать только четыре узловых направления, которые оказывают наиболее существенное влияние на деятельность организации:

1) политическая (P),

2) экономическая (E),

3) социальная (или социокультурная) (S),

РАЗДЕЛ 3. РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ

        

3.1. Частное исследование №1. Исследование рынка микрофинансирования в России.

 

Вопрос исследования. Какими особенностями характеризуется рынок микрофинансирования в России, и каково ожидаемое развитие ранка в 3-х летней перспективе?

 

3.1.1.  Сбор данных и методика исследования

 

Метод сбора данных:Анализ информации по интернет сайтам и специализированным изданиям. Информационной базой служат результаты выборочного обследования деятельности микрофинансовых институтов. Поскольку перед началом реализации проекта (как впрочем, и сейчас) не было единого общероссийского перечня организаций, предоставляющих микрофинансовые услуги, список этихорганизаций формировался на основе наиболее актуальной к тому моменту базы данных, держателем которой являлся Российский микрофинансовый центр[1]. Показатели для микрофинансового сектора рассчитаны как среднее для всех видов МФИ, принимающих участие в мониторинге, и по всем сберегательным и кредитным продуктам (микрозаймы малому бизнесу и потребительские микрозаймы, не включая “займы до зарплаты” (PayDayLoans)).

 

3.1.2.      Результаты проведения исследования

 

По итогам анализа полученной информации из открытых источников, автор ответил на вопрос исследования, относительно особенностей рынка микрофинансирования в России на момент исследования, а также ожидаемых направлений развития рынка в трехлетней перспективе.

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. Гражданский кодекс Российской Федерации, Часть 1, от 30.11.1994 №51-ФЗ.

2.   Гражданский кодекс Российской Федерации, Часть 2, от 26.01.1996 №14-ФЗ.

3. Федеральный закон от 02.07.2010 N 151-ФЗ "О микрофинансовой деятельности и микрофинансовых организациях".

4. Федеральный закон от 02.12.1990 N 395-1 "О банках и банковской деятельности".

5. Федеральный закон от 18.07.2009 N 190-ФЗ "О кредитной кооперации".

6. Приказ Минфина РФ от 03.03.2011 N 26н "Об утверждении Порядка ведения государственного реестра микрофинансовых организаций».

7. Авруцкая С.Г. Курс «Финансово-инвестиционная стратегия компании. Программа МВА». – М.: ММВШБ Мирбис, 2010.

8. Адизес И. Управление жизненным циклом корпорации. – М.: Питер, 2011

9.   Алексеев С.И. Исследование систем управления. – М.: Изд. Центр ЕАОИ, 2008

10.  Ансофф И. Новая корпоративная стратегия. – М.: Олимп-Бизнес, 2006.

11.  Гольдштейн Г.Я. Стратегический менеджмент: Конспект лекций. Таганрог: Изд. ТРТУ, 1995.

12.  Голубков Е.П. Маркетинговые исследования. – М.: Финпресс, 2008

13.  Гончарова С.В. Управленческие исследования. Программа МВА. – М.: ММВБ Мирбис, 2010.

14.  Дафт Р. Менеджмент. – М.: Питер, 2010

15.  Ковалев В.В. Финансовый менеджмент. – М.: Проспект, 2010

16.  Котлер Ф., Келлер К.Л. Маркетинг менеджмент. 12-е изд. – СПб.: Питер, 2009.

17.  Курс МВА по стратегическому менеджменту./ ред. Фаэй Л. и Рэнделл Р. – М.: Альпина, 2007

18.  Ламбен Ж.-Ж. Менеджмент, ориентированный на рынок. – М.: Питер, 2010

19.  Минцберг Г. и др. Школы стратегий. – СПб: «Питер», 2001.

20.  Портер М. Конкурентная стратегия: методика анализа отраслей и конкурентов– М.: Альпина, 2005

21.  Сазанович А.Н. Курс «Стратегический менеджмент. Программа МВА». – М.: ММВБ Мирбис, 2010.

22.  Томпсон-мл. А., СтриклендIII А. Стратегический менеджмент. – М.: Вильямс, 2009

23.  ШкардунВ.Д.Стратегический менеджмент. Программа МВА. – М.: ММВБ Мирбис, 2010.

24.  Консультационная группа помощи социально незащищенным слоям населения (CGAP) Microfinance Gateway [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.microfinancegateway.org/p/site/m/. Дата обращения: 01.02.2013.

25.  Microfinance information exchange [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.themix.org/ . Дата обращения: 02.02.2013.

26.  The Institute for Financial Management and Research IFMR [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.ifmr.ac.in/. Дата обращения: 12.02.2013.

27.  Grameen Bank (GB) [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.grameen-info.org/. Дата обращения: 13.02.2013.

28.  Российский Микрофинансовый Центр (РМЦ) [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.rmcenter.ru/. Дата обращения: 13.02.2013.

29.  ЗАО "Центурион Капитал" [электронный ресурс]. Режим доступа: .. Дата обращения: 14.02.2013.

30.  Национальный институт системных исследований проблем предпринимательства [электронный ресурс]. Режим доступа: www.nisse.ru. Дата обращения: 14.02.2013.

31.  Центр микрофинансирования для Центральной и Восточной Европы и стран СНГ (MFC) [электронный ресурс]. Режим доступа: www.mfc.org.pl. Дата обращения: 14.02.2013.

32.  Национальное бюро кредитных историй [электронный ресурс]. Режим доступа: http://www.nbki.ru/. Дата обращения: 15.02.2013.

 








ПРИЛОЖЕНИЯ


            Приложение №1: Микрозайм для физических лиц

Сумма:

10 000,00

 

Срок:

28

дней (1 мес.)

ставка в день:

1,00%

 

График:

еженедельно

Доходность:

365,00%

годовых

уровень дефолта:

16%

 

Бонус продавца (ГД):

4%

от суммы займов (за месяц) за вычетом суммы дефолтов

 

Месяц

Продажи, шт

Продажи,руб

Невозвраты

Сумма возврата ОД

Проценты (доход)

Итого поступлений

Бонус продавцу

Бонус рук-ву

расходы на выдачу займа

1

75

750 000

120 000

315 000

88 200

403 200

25 200

25 200

2 625

2

78

780 000

124 800

642 600

179 928

822 528

26 208

26 208

2 730

3

82

820 000

131 200

672 000

276 360

948 360

27 552

27 552

2 870

4

86

860 000

137 600

705 600

377 496

1 083 096

28 896

28 896

3 010

5

90

900 000

144 000

739 200

483 336

1 222 536

30 240

30 240

3 150

6

94

940 000

150 400

772 800

593 880

1 366 680

31 584

31 584

3 290

7

98

980 000

156 800

806 400

709 128

1 515 528

32 928

32 928

3 430

8

102

1 020 000

163 200

840 000

829 080

1 669 080

34 272

34 272

3 570

9

107

1 070 000

171 200

877 800

954 912

1 832 712

35 952

35 952

3 745

10

112

1 120 000

179 200

919 800

1 086 624

2 006 424

37 632

37 632

3 920

11

117

1 170 000

187 200

961 800

1 224 216

2 186 016

39 312

39 312

4 095

12

122

1 220 000

195 200

1 003 800

1 367 688

2 371 488

40 992

40 992

4 270